Grab: cómo un asesino de Uber se convirtió en una poderosa superaplicación asiática


Cuando Bill Gates de Microsoft dijo en 1994 que “la banca es necesaria, los bancos no lo son”, tanto los financieros como los analistas descartaron las afirmaciones como las alocadas cavilaciones de un experto en tecnología demasiado imaginativo.

Avance rápido unas décadas y esa visión se está convirtiendo rápidamente en realidad.

Grab es una de las súper aplicaciones más dominantes en Asia, que ofrece viajes, entrega de comida y ahora, servicios financieros.

Eso incluye préstamos, seguros, pagos e inversiones, todos a los que se accede a través de una aplicación de teléfono móvil.

Lanzada en 2012 como una aplicación de transporte compartido como Uber, Grab se ha expandido ampliamente desde entonces. En 2018, expulsó a Uber del sudeste asiático.

El objetivo de Grab es transformarse eventualmente en un banco virtual para los 600 millones de habitantes del sudeste asiático.

Pero el aumento de la competencia y los gobiernos que buscan frenar la influencia de poderosas súper aplicaciones podrían obstaculizar esas ambiciones.

Principios humildes

Grab comenzó su vida en Malasia en 2012, como un servicio de reserva de taxis en línea inicialmente llamado MyTeksi.

El cofundador Anthony Tan tuvo la idea cuando estudiaba en Harvard Business School.

El objetivo era hacer que los viajes en taxi fueran más seguros y convenientes para los malasios.

Pero primero necesitaban inversores.

Kee Lock Chua es socio gerente de Vertex Ventures en el sudeste asiático e India, y uno de los primeros inversionistas institucionales en Grab.

¿El otro inversor? La mamá de Anthony Tan.

“Vimos cómo pasaba el tiempo con su madre, cómo le hablaba y cuánto respeto le daba”, explicó Chua.

“Eso nos dijo que tenía un fuerte carácter y convicción”.

“Además de la idea sólida, eso nos ayudó a tomar la decisión de invertir en el negocio”.

La empresa de Chua invirtió $ 11,2 millones (£ 8,1 millones) en Grab, lo que le dio a Vertex Ventures en el sudeste asiático e India una participación del 22% en la empresa.

Salió de la inversión siete años después, ganando más de 10 veces esa cantidad.

¿Banquero de las masas?

A medida que la popularidad de Grab creció, la empresa se dio cuenta de que muchos de sus conductores no tenían cuentas bancarias.

El director de Grab Financial Group, Reuben Lai, tuvo que ayudar a los conductores a registrarse para obtener cuentas para que pudieran cobrar y también tramitar préstamos para sus automóviles.

“Después de hacer eso durante varios años, comenzamos a preguntarnos, ‘¿por qué estamos haciendo [this]?” él dijo.

“Fue entonces cuando nos dimos cuenta de que seis de cada 10 personas en el sudeste asiático están desatendidas por los bancos”.

“Podría ser una falta de datos [or] podrían ser los altos costos de atenderlos “.

“Queremos ser … la plataforma que permita a las instituciones financieras atender a este consumidor emergente.

Economía informal del sudeste asiático

Eso incluye a Natthakan Khingpat en Bangkok, quien abrió su restaurante durante la primera ola de COVID-19-19 el año pasado.

Obtiene la mayor parte de sus pedidos de la aplicación Grab y ha tenido suerte: el negocio va bien.

Necesitaba pedir dinero prestado para expandirse, pero ir a un banco tradicional nunca fue una opción.

“Si tuviera que pagar las altas tasas de interés mensuales, [don’t] Creo que podría sobrevivir “, le dijo a la BBC.

Grab le ha prestado al Sr. Natthakan casi $ 4.000 y los reembolsos se deducen de sus ingresos diarios.

“Podría entrar [to the app] y mire cuánto tenía que devolver por día.

“Pensé que podría lograrlo … se sentía casi como si no estuviera pidiendo un préstamo”.

Muchos de los primeros clientes de la empresa para sus servicios financieros fueron conductores.

Boon Kok ha conducido un automóvil Grab durante tres años y ahora contrata un seguro médico a través de la aplicación.

Grab driver Boon Kok utiliza los servicios de seguros de la aplicación.

“Cada viaje que tomo, [the app] deduciré 10 centavos, así que creo que es muy asequible “, dice.

Ahora tiene una cobertura por valor de 113.000 dólares.

La compañía ahora busca apuntar a los millennials con conocimientos digitales.

Jixun Foo, socio gerente de GGV Capital y otro inversionista temprano en la compañía, dijo que su consejo para el liderazgo de Grab fue ingresar a los servicios financieros desde el principio.

“Una vez que tenga su [digital] billetera empiezas a usarla “, me dijo.

“Entonces es natural que lo uses para comprar cosas, quieres acceder a un mejor crédito [and] cuando esté de viaje, es posible que desee comprar un seguro de viaje junto con él “.

“Es el siguiente paso natural”.

Lecciones de China

Grab ha seguido el modelo chino, aprovechando su base de clientes y ofreciéndoles servicios financieros.

Los inversores chinos en Grab, incluida la aplicación Didi Chuxing y el gigante tecnológico Tencent, proporcionaron experiencia y financiamiento.

Pero los reguladores en China han tomado medidas enérgicas recientemente contra la poderosa industria tecnológica, en un intento de controlarlos.

“En China, el gobierno era menos consciente de cómo podía ocurrir la concentración de poder”, dice el profesor Nitin Pangarkar de la Escuela de Negocios de la Universidad Nacional de Singapur.

“Otros gobiernos están viendo que esto sucedió en China y si no quieren que suceda en sus propios países, tienen que intervenir y regular”, agrega.

Camino lleno de baches por delante

Los riesgos para Grab también están aumentando.

Ganó una licencia de banco digital en Singapur y espera lanzarse en 2022, pero los analistas dicen que la regulación será una preocupación clave en el futuro.

“Creo que la banca digital en el sudeste asiático va a ser difícil, porque los reguladores definitivamente protegerán su territorio”, me dice Robson Lee, socio de Gibson Dunn.

También tiene planes de cotizar en Estados Unidos a finales de este año, con una valoración de 40.000 millones de dólares.

“Han pronosticado muy buenos números, pero creo que el diablo está en los detalles”, dijo Lee.

“Creo que los inversores deben seguir estando atentos y observar esto con mucho cuidado”.

“No somos vendedores, somos compradores”


.



Source link